Contratos de evento são instrumentos financeiros que pagam um valor fixo com base no resultado sim-ou-não de um evento específico do mundo real. Cada contrato tem uma pergunta definida e uma data de expiração, momento em que se liquida pelo seu valor total se o resultado for sim, ou zero se for não. Mercados existem em política, economia, esportes, clima e eventos culturais, dando aos traders exposição a resultados que os instrumentos financeiros tradicionais não precificam diretamente.
Contratos de evento são negociados em mercados de previsão, que são bolsas onde as posições sim e não são cotadas separadamente com preços variando entre $0 e $1 à medida que novas informações alteram a probabilidade percebida de cada resultado. Um contrato precificado em $0.60 para sim implica a visão coletiva do mercado de que o resultado sim tem uma probabilidade de 60%. Os traders podem tomar qualquer um dos lados, manter até a expiração para a liquidação fixa, ou negociar entrando e saindo à medida que os preços se movem.
Contratos de evento tornaram-se uma das classes de ativos de crescimento mais rápido no trading de varejo, impulsionados em parte pela acessibilidade do produto e em parte pela gama de mercados disponíveis.
